撰文/ 今周刊 張弘昌
為了能夠在低薪環境下早日達到財務自由，愈來愈多人將手中閒置的存款進行投資理財，透過錢滾錢方式讓自己的生活更加富足。不過在資產配置的同時，不少人卻忽略了稅賦的影響，反而侵蝕了報酬率。
日本知名的股市之神─是川銀藏，就是典型的例子。靠著自己苦讀和天分，是川銀藏在股海裡浮沉多年，1982年，他在住友金礦山一役中大賺200億日圓，震撼投資圈；然而，股票雖然讓他發了財，卻因為稅制的關係，賺來的錢幾乎被課光了，過世時仍遺留24億日圓負債。
是川銀藏在自己的書裡即寫道：「我為了賺錢做股票，但卻沒看到大藏省（財政部）的陷阱─稅，⋯⋯」結局令人惋惜。
股利所得 4方法避免被扣光
投資台股會有什麼稅賦和費用？除了買賣時的證交稅外，尚有證所稅、股利所得稅、二代健保補充費等等。
這裡頭除了證所稅已在2016年4度廢止外，股利所得對個人報稅時影響最大，因為自2015年開始，個人綜所稅最高級距稅率由40％提高為45％，同時，兩稅合一的股利可扣抵稅額也減半，稅賦明顯比過去加重許多。
投資人領到股利不外乎現金股利和股票股利2種，在申報個人綜所稅時，現金股利就直接按總數列為所得，股票股利則用「每股面額10元」來計算。另外，股利憑單上還有可扣抵稅額，意思是指公司已經繳過的營所稅，股東可以用來抵稅，不過現在只能減半抵稅。
但是，由於除權息過後，股價因調整而降低，如果不能填權息，則會形成「賠錢還要繳稅」的窘境。投資人如果想長期持有且要避免這樣的情況，有4種方法可以節稅：
方法1. 在除權息日前先行賣出
根據證交所資料顯示，過去幾年在除權息日前10天，股民棄權息賣壓在2011年僅有300億元，到了2013年增加到900億元，2014年更達到1,200億元，2015年由於除權息旺季出現股災，且2016年成交量進一步萎縮。顯示愈來愈多投資人採用這樣的方法，不過缺點是會增加買賣的成本。
方法2. 利用個股期貨
倘若繳納的所得稅高於投資股票可扣抵稅額的一半，則可選擇賣出股票、買進個股期貨來參與除權息，不但可以節稅，也不必繳納二代健保補充費；反之，則可直接參與除權息，領取退稅。股票期貨節稅的好處是參加除權息時，權息完全歸投資人所有。當然，如果投資人研判公司業績持續成長，將來填權息機率很高，也可以不變應萬變，避免買賣之間不小心賠了差價，只是個人綜所稅將無任何節稅效果。
方法3. 投資F 開頭的公司股票
由於F股的股利所得屬於境外所得，雖然要納入基本所得額課稅，但每年有670萬免稅額可扣除，且稅率只有20%，加上不用繳納二代健保補充費，成為部份投資人選擇的標的。
方法4. 夫妻贈與
另外，有些投資人因所得較高，適用較高的稅率級距，如45%，則可以採用夫妻彼此贈與免稅的規定，將部份高股息的股票在除權息日前轉讓給配偶，由於夫妻的股利所得可以分開計稅，如此就能達到節稅效果。例如，丈夫中長期持有中華電信的股票300張，由於股息一向穩定且每年平均有4∼5元的水準，這時可以將50張或100張不等的股票（視實際情況分配張數），以夫妻彼此贈與免稅的名義過戶到妻子名下，這樣就能達到分散所得、降低個人稅率的目的。
什麼是F 開頭的股票？
F 開頭的股票，是指它是海外的企業，沒有在國外任何地方上市，而是把台灣作為第一次上市募資的地點。在2012年前，這類股票通常都是KY 開頭，公司多設籍在免稅天堂，如英屬開曼群島，相關公司有F- 臻鼎、F-TPK、F- 美食、F- 中租等等。
更多內容，請詳閱今周刊特刊《省稅大作戰》。
噴錢報稅季又到了！3步驟算出個人綜合所得稅" data-reactid="64">延伸閱讀 噴錢報稅季又到了！3步驟算出個人綜合所得稅
Let's block ads! (Why?)
0 留言